Hvordan gjennomføres regnskapsmanipulering, og hvordan er det mulig å avdekke regnskapsmanipulering på et tidligere stadium ved hjelp av røde flagg? En kvalitativ analyse av regnskapsmanipulering i fire regnskapsskandaler

Abstract

Formålet med denne masteroppgaven var å undersøke hvordan regnskapsmanipulering gjennomføres, og hvordan røde flagg kan hjelpe til med å avdekke regnskapsmanipulering på et tidligere stadium. For å gjøre dette gjennomførte vi en analyse av regnskapsmanipulasjon i fire norske og kjente regnskapsskandaler. Et viktig funn var at fire av manipuleringsmetodene som ble benyttet avviker fra manipuleringsmetodene til Schilit og Perler (2010). Analysen viste at det var stor variasjon i hvordan regnskapsmanipulasjon gjennomføres. Funnene våre indikerer at faktorer som markedet selskapet opererer i og målet med regnskapsmanipulering påvirker manipuleringsmetodene som benyttes. Analysen viser at vi skal være observant på regnskapsmanipulering i selskaper som har svak internkontroll og gjennomgår en økonomisk krise. Et viktig funn var at i regnskapsmanipulering hvor gjerningspersonene ønsker å tappe selskapet for penger, vil det være ingen eller få røde flagg relatert til regnskapsposter. I slike tilfeller blir vi mer avhengig av generelle røde flagg. Vi har ikke funnet teori om regnskapsmanipulering hvor gjerningspersonene ikke har som mål å øke resultatet, noe som gjør det mer krevende å avdekke regnskapsmanipulering i slike tilfeller.

The purpose of this thesis was to investigate how earnings management is carried out, and how we can reveal earnings management at an earlier stage with red flags. To do this, we conducted an analysis of earnings management in four well known Norwegian accounting scandals. An important finding was that four of the earnings management methods used differ from the earnings management methods of Schilit and Perler (2010). The analysis showed that there was great variation in how earnings management is carried out. Our findings indicates that factors like what market the company operates in and the target of earnings management affect the earnings management methods used. The analysis shows that we must be observant of earnings management in companies that have weak internal control and undergoing an economic crisis. An important finding was that in earnings management where perpetrators want to drain the company of money, there will be no or few red flags related to accounts. In such cases, we rely more on general red flags. We have not found any theory about earnings management where the perpetrators do not aim to increase the profit, which makes it more difficult to uncover earnings management in such cases.